Zgodnie z Dyrektywą MiFID Bank przed zawarciem z Klientem umowy o świadczenie usługi inwestycyjnej, musi się upewnić, że usługa inwestycyjna lub instrument finansowy są dla Klienta adekwatne. Adekwatność oznacza rozumienie produktu przez Klienta, w szczególności znajomość wszelkich ryzyk związanych z danym produktem i ich wpływ na obecną i przyszłą cenę. Wymagana jest zatem ocena wiedzy i doświadczenia Klienta w odniesieniu do instrumentów finansowych. Test adekwatności jest zestawem pytań, na które Klient powinien odpowiedzieć umożliwiając tym samym ocenę swojej wiedzy i doświadczenia.

Klient może odmówić wypełnienia testu adekwatności, ale wówczas firma inwestycyjna musi powiadomić go o niemożności wykonania oceny jego wiedzy i doświadczenia, a co za tym idzie nie może ocenić, które z oferowanych przez nią produktów są dla niego właściwe. Odmowa wypełnienia testu adekwatności nie stanowi przeszkody do zawarcia umowy.